至誠網(www.zhicheng.com)12月27日訊
我愛我家日前發布公告,擬通過發行股份及支付現金的方式向瑞融投資、劉持彬及劉持海等19名股東購買其持有的原新三板掛牌企業中環互聯(837130.OC,退市)合計100%股權。
根據公告,此次交易的股份發行價格確定為5.09元/股,具體交易價格目前尚未確定。同時公司擬配套募資以支付本次交易的現金對價、中介機構費用及償還銀行借款。
一周后的12 月 24 日,深交所經過事后審查向公司下發重組問詢函,要求公司對此交易的必要性,標的資產的具體情況及業績承諾的合理性等問題做進一步說明。
從時間上來看,此次收購是我愛我家自去年曲線登陸資本市場,并在今年引入58集團為二股東后,于行業內進行的又一次資本運作。
收購中環互聯,交易必要性引監管關注
根據公告,我愛我家此次收購的主要目的系“完善門店全國化布局,并為公司的持續擴張奠定基礎”。
公告顯示:目前我愛我家擁有直營連鎖門店2700余家,加盟門店500余家,門店的構成上以直營為主,加盟為輔。中環互聯則是國內較早采用加盟模式的房地產中介服務行業企業。
截至2018年10月末,中環互聯已在全國十七個城市布局超過2400家加盟門店,并于南昌、長沙、武漢、太原等地形成了較強的競爭優勢。若此次收購完成,我愛我家將加大對江西及華中部地區主要城市的門店覆蓋,公司加盟門店的數量也將達到3000家左右。
不過,相關資料也顯示出,中環互聯的2400余家門店是在2016年初 1000余家門店的基礎上快速擴張而來的,此次交易的必要性以及迅速擴張背后是否潛在經營、財務風險等問題引起了交易所的關注。
另外,雙方簽訂的業績補償協議也值得關注。